Пенсионните свободи предизвикват сливане на анюитети на стойност 1,7 милиарда британски лири
Just Retirement ще придобие регистрирания конкурент Partnership в сделка за всички акции на стойност £669 милиона
- Пенсионните свободи предизвикват сливане на анюитети на стойност 1,7 милиарда британски лири
- Пенсионните свободи предизвикват сливане на анюитети на стойност 1,7 милиарда британски лири
Ерик Пиермонт/Гети
Радикалните пенсионни свободи, обявени миналата година, драстично намалиха търсенето на анюитети с доход за цял живот, принуждавайки двама ожесточени съперници да признаят, че пазарът не е достатъчно голям и за двамата.
Just Retirement and Partnership, които и двете са специализирани в продажбите на така наречените „увредени“ или „подобрени“ анюитети за тези със здравословни проблеми или чиято продължителност на живота може да бъде съкратена от тютюнопушенето, обявиха, че ще се слеят, за да образуват общо £1,7 милиарда юридическо лице, Daily Telegraph доклади .
Това всъщност е придобиване на партньорство в сделка за всички акции, която Ройтерс бележки оценява бизнеса на £669 милиона.
И двете фирми, подкрепени от фирмите за частен капитал Permira и Cinven, се радваха на силни резултати, тъй като осведомеността за техните специализирани политики, които плащат значително по-високи ставки от стандартните анюитети, нарасна. Бомбата на Джордж Озбърн в бюджета за 2014 промени всичко това.
Партньорските дялове са паднали с близо 70% от пика през 2013 г. от 519 пенса до продажна цена от 166 пенса, докато общата стойност на фирмите е спаднала с около £900 млн. от деня преди бюджета миналата година.
The Financial Times казва една движеща сила за сделката са входящите европейски правила, които ще изискват повече капитал да се държат в резерв от застрахователите, за да се справят с финансовите сътресения. Анализаторите казват, че това е допринесло за други големи скорошни сливания, като изкупуването на Friends Life от Aviva за 6,5 милиарда британски лири – и може би обяснява незабавното обявяване на комбинираната JRP Group за планове за набиране на капитал от £150 милиона.
Но най-големият фактор вероятно ще бъде огромният спад в продажбите на анюитети, които паднаха с повече от 40 процента през 2014 г. в очакване на реформи и след това може да са се понижили още повече. „Пазарът едва ли се нуждаеше от двама големи котирани специалисти по анюитети на първо място“, казва FT. „Човек все още може да се окаже твърде много след освобождаването на пенсиите.“
Свобода на пенсия: опции за прехвърляне на екстради се изхвърлят
2 юли
Британските вложители, които се преместват в чужбина, може да се затруднят да прехвърлят пенсиите си, без да задействат огромна сметка за данъци, след като HM Revenue and Customs избраха повече от 3000 средства от списък със схеми, които преди това бяха разрешени за приютяване на пари, защитени от данъци в Обединеното кралство.
В Financial Times казва, че списъкът с регистрирани пенсионни схеми в чужбина е намален от повече от 3800 на само 663. HMRC временно спря списъка през юни, докато беше „преформатиран“.
Тези, които се местят в Австралия, могат да се сблъскат с най-значимите проблеми, като само една схема остава в списъка от предишно преброяване от 1599. FTAdviser разкри по-рано тази седмица, че австралийските пенсионни схеми вече не се считат за съобразени с правилата за данък върху пенсиите, тъй като пенсионните свободи бяха въведени в Обединеното кралство през април.
Съгласно новия режим пенсионерите могат да получат достъп до спестяванията си, без да поемат данъчна сметка от 55-годишна възраст. Те обаче не могат да изтеглят пари, докато не навършат тази възраст, освен ако не са в „сериозно влошено здраве“.
В много други страни, включително Австралия, местните закони позволяват на лицата под 55 години да имат достъп до пенсионни спестявания, ако са в „сериозни финансови затруднения“ – и в резултат на това HMRC постанови, че те не спазват законодателството на Обединеното кралство.
Парите, които се прехвърлят към всяка такава схема, могат да се считат за „неразрешено таксуване“, което води до данъчна сметка от 55 процента. Говорител на HMRC каза на FT, че е малко вероятно това да се прилага със задна дата за преводи, извършени от април, ако схемата е била квалифицирана към момента.
Според Международен съветник , Ирландия също беше силно засегната, като около 741 ирландски схеми бяха премахнати, оставяйки само 56. Всички, освен една от 100-те швейцарски схеми, бяха премахнати, заедно с 14 от 16-те испански схеми, 22 от 29-те, които бяха изброени в Южна Африка, и 30 от 34-те изброени във Франция.
